7月21日|華源證券日前研報指出,研發體系成型、創新管線臨床持續推進,康柏西普貢獻穩定現金流,康弘藥業有望迎來價值重估。康柏西普國內市場份額第一,未來有望保持穩健增長。未來雖然有法瑞西單抗或生物類似物產品競爭,但考慮到公司康柏西普目前正在開展I/II 期高劑量臨床試驗、以探索高劑量是否能降低給藥頻率,以及中國廣闊的眼底病市場和公司在眼科領域強大的銷售能力,我們認為康柏西普未來有望保持穩健增長態勢。另外,公司的基因治療產品KH631中國已啟動II 期臨床、美國處於臨床I期階段,KH658中美均處於臨床I期階段。雙載荷ADC獲批臨床,其他創新管線持續推進中,腫瘤板塊佈局嶄露鋒芒。選取艾力斯、神州細胞和特寶生物作為可比公司估值,考慮到公司創新藥研發出海順利推進,首次覆蓋,給予“買入”評級。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯